V2 usa x*y=k. A liquidez é spread 0-∞, menor eficiência, mas zero manutenção.
Usamos a fórmula padrão x*y=k para determinar a contagem de tokens em diferentes faixas de preço. O ROI considera taxas de negociação compostas e divergência de preços em relação ao depósito inicial.
x * y = k. Esta fórmula garante que à medida que o preço aumenta, o pool vende automaticamente o ativo em valorização pelo ativo em depreciação, mantendo a liquidez constante.
As posições V2 nunca estão “fora de alcance”. A sua liquidez é distribuída de 0 ao infinito, tornando-a a melhor estratégia de “definir e esquecer” para detentores de longo prazo.
O valor do LP muda não por mágica, mas porque os arbitradores negociam contra a sua posição quando os preços do mercado externo se desviam do preço do pool.
A perda impermanente em V2 é simétrica. Uma queda de 50% no preço resulta no mesmo IL que um aumento de 100% no preço (aproximadamente -5,7% em relação ao HODL).
